Como hemos visto en reiteradas ocasiones, cuando existe una empresa que tenga operaciones con otras compañías vinculadas en el exterior, aparece en juego la legislación de precios de transferencia.

Para adaptarnos a los requerimientos legales y fiscales, se ha creado una forma de presentación diferente a la que estamos acostumbrados en materia impositiva, y se trata del Estudio de Precios de Transferencia.

¿Qué es un Estudio de Precios de Transferencia?

Aquí estamos frente a un tema de gran cantidad de trabajo analítico que escapa al día a día del contador promedio. Puntualmente se trata de un informe que contiene un análisis que se realiza para comprobar si el precio o resultado de una transacción entre partes vinculadas está de acuerdo o dentro de los precios o resultados que hubieran acordado si la operación hubiese sido llevada a cabo entre partes independientes.

Para poder efectuar este estudio, debemos respetar las Directrices Aplicable en Materia de Precios de Transferencia a empresas multinacionales y Administraciones Tributarias de la OCDE, y las regulaciones establecidas por las administraciones tributaria de cada país en donde existe la normativa.

En este sentido, el primer paso es verificar y comprobar que los precios de transferencia derivados de las transacciones con partes vinculadas se rigen por el principio de plena competencia (llamado Arm’s Length Principle).

¿Cómo se compone un estudio de precios de transferencia?

Como todo informe que se debe presentar al fisco, tiene una estructura respetada por casi todos, para que no cometamos errores y no olvidemos cuestiones básicas.

En este sentido, un estudio de precios de transferencia lleva a cabo la identificación de las operaciones bajo análisis, para limitar el alcance de su objetividad a dichas transacciones. Asimismo, se hace una selección del método de análisis utilizado y la búsqueda de información comprable, junto con un análisis funcional y de riesgos sumidos y un análisis económico.

Una vez que tenemos toda esta información preliminar, el estudio de precios de transferencia no se limita solamente al estudio de las transacciones sino que se debe comparar a través de alguno de los métodos de justificación de precios que se encuentran dentro de los parámetros correctos.

Para ello, su justificación surge de la comparación de los precios acordados en condiciones de mercado abierto entre empresas independientes, con aquellos establecidos entre empresas vinculadas.

¿Cómo se compara en un estudio de precios de transferencia?

Buscando lograr un estado de comparabilidad, debemos previamente tomar como base el previo análisis funcional que permita probar que las actividades que llevan a cabo las operaciones comparadas son semejantes, en virtud de las tareas desarrolladas, los activos utilizados y los riesgos asumidos por las empresas.

Entonces, dos empresas resultan comparables cuando las tareas realizadas, los activos utilizados y los riesgos asumidos son similares.

Estructura de un estudio de precios de transferencia

• Información general de la Compañía.
• Descripción detallada de la actividad y detalle de las operaciones sujetas a análisis, aquí hay que explicar en detalle cada una de esas operaciones.
• Información del Grupo Económico.
• Análisis de la industria: cómo es el mercado en el cual opera la compañía, estudio del sector.
• Análisis funcional y de riesgos asumidos.
• Una breve descripción de los métodos y selección de los métodos.
• Comparables, forma de encontrarlas, de cuáles fueron las comparables que fueron seleccionadas, se muestra el rango.
• Conclusión.

Métodos de Precios de Transferencia

Para realizar un estudio de precios de transferencia, hay que tener bien en claro cuáles son los métodos definidos en la Directrices de la OCDE para el Estudio de Precios de Transferencia.

Los métodos propuestos basados en la transacción son:

• Método del precio comparable no controlado
• El método del precio de reventa
• El método del coste o costo incrementado

Los métodos propuestos basados en la determinación del beneficio son:

• El método del reparto del beneficio de la transacción
• El método del margen neto de la transacción

Errores más frecuentes en los estudios de precios de transferencia

Como sabemos, no todos los informes de precios de transferencia son una joya. Además, ateniéndonos a que el precio es elevado, este tipo de informe debiera evitar cualquier error por más que fuese mínimo. Sin embargo, la velocidad del día a día y la falta de tiempo hacen que nos equivoquemos.

Dejamos debajo algunos ejemplos de los errores más comunes en los estudios de precios de transferencia:

• Inconsistencia de la información financiera presentada en la documentación con la del Dictamen Fiscal
• Falta de claridad en la caracterización de las transacciones
• Información irrelevante que contradice conclusiones del análisis
• Falta de consideración de aspectos de mercado o de negocio específicos
• Análisis agregado de operaciones a pesar de que existen elementos suficientes para elaborar un análisis segmentado.
• Documentación inadecuada
• Omisión de comparables internos
• Análisis de políticas o de términos establecidos en contratos, ignorando circunstancias reales de las operaciones
• Incorrecta aplicación de métodos de precios de transferencia así como de los indicadores de rentabilidad
• Aplicación automática e inadecuada de ajustes
• Consideración unilateral de la operación
• Consideración inadecuada de los ciclos de negocio